Сланцевая патовая ситуация

На кону стоит вопрос, кто будет править балом на нефтерынке в обозримом будущем.

Многие страны, «как входящие в ОПЕК, так и не входящие в картель, испытывают огромные трудности» в связи с падением цен на нефть, констатировала недавно в Абудже президент Организации Диезани Алисон-Мадуэке (Нигерия). И это действительно так в отношении практически каждой страны, поставляющей на мировой рынок «черное золото». Казалось бы, поднять падающие цены на энергоноситель (сейчас они прыгают вокруг 60 — 70 долларов за баррель), и все у них наладиться. Однако проблема не настолько проста, как представляется на первый взгляд. На кону стоит вопрос, кто будет править балом на нефтерынке в обозримом будущем. Как сформулировал суть ситуации в интервью австрийскому изданию «Ди прессе» президент компании «Роснефть» Игорь Сечин, «кризисная ситуация создает дополнительные возможности. Кризис приведет к перераспределению рынка. И из-за нетрадиционной добычи в США мы стоим на пороге большого передела».

То есть, речь идет о сланцевой нефти… Что это?

Главный ее источник — горючие сланцы, ресурс, основу которого, как и нефти, составляют органическое вещество кероген, а также минеральные части. Кероген, который геологи называют протонефтью, составляет в горючих сланцах от 10 до 70 процентов. По оценкам специалистов, общие запасы горючих сланцев в мире — причем они есть практически во всех частях планеты — составляют примерно 690 триллионов тонн, из которых можно получить до 26 триллионов тонн сланцевой нефти. Причем такой показатель, по имеющимся оценкам, в 13 раз больше, чем относящийся к запасам традиционной нефти. Впрочем, по данным компании «Шелл», экономически целесообразна добыча лишь на наиболее богатых месторождениях, с содержанием нефти от 90 литров на тонну сланца, а толщина продуктивного пласта должна составлять не менее 30 метров. А таких, утверждают эксперты, лишь порядка трети от общих запасов.

Таким образом, становится понятнее истинная подоплека решения Организации стран-экспортеров нефти на встрече 27 ноября оставить квоты на добычу нефти без изменений, на уровне 30 миллионов баррелей в сутки. Другими словам, потерпеть упущенную прибыль еще какое-то время. Как уточнил генсекретарь картеля Абдалла Салем аль-Бадри, ОПЕК «не посылает никому никаких сигналов, а ищет справедливую цену».

Тем не менее, отраслевые эксперты полагают, что, сохранив объем производства при избытке поставок, картель намерен сбить цены и вытеснить с рынка дорогие проекты по добыче сланцевой нефти в США. Ведь наиболее затратные проекты в индустрии, которые первыми пострадают от снижения цен, — сланцевые разработки американских компаний. Международное энергетическое агентство оценивало их уровень рентабельности в 80 долларов за баррель, а сегодня, как говорилось выше, стоимость «бочки» примерно на 10 — 20 долларов ниже.

Как отмечал ранее Абдалла Салем аль-Бадри, не упоминая США, в случае дальнейшего снижения котировок с рынка уйдет дорогая нефть, и цена будет восстанавливаться механически. Можно привести и мнение, высказанное журналу «Форбс» директором Института энергетической политики Владимиром Миловым, по мнению которого, «если ОПЕК будет пытаться удержать или повысить цены, то эффект будет только обратным для картеля: это придаст уверенность американским компаниям, реализующим сланцевые проекты, и они начнут наращивать добычу с новой силой, сводя на нет урезание странами-участницами картеля квот». По его словам, «это патовая ситуация для стран ОПЕК, когда они почти гарантированно теряют доходы при большинстве сценариев: и если ничего не будут делать, и если попытаются повысить цены сокращением добычных квот».

Тем не менее, один из лидеров ОПЕК — Саудовская Аравия, — судя по всему, сделала свой выбор среди ныне проигрышных вариантов, вероятно рассчитывая на перспективу.

«Эр-Рияд дает ясно понять, что сделает все возможное, чтобы сохранить свою долю на рынке. Если для этого придется опустить цены до уровня 60 или даже 50 долларов за баррель, саудовцы готовы пойти на такой шаг», — полагает эксперт трейдинговой компании «Прайс фьючерс групп» Фил Флинн. А как говорит Роберт Макнэлли, который был советником президента Джорджа Буша, а теперь возглавляет «Рэпидан груп», занимающуюся энергетическим консалтингом, «теперь, когда на сцену вышли американские нефтедобытчики, пока относительно легко реагирующие на колебания цен, Саудовская Аравия не видит такой необходимости, как раньше, выступать в роли нефтепроизводителя, стабилизирующего слабый рынок, к удовольствию геополитических противников, таких как Иран и Россия».

Этому есть и другие причины. Как пишет лондонская газета «Файнэншл таймс», импорт нефти, осуществляемый США из стран ОПЕК, упал до 30-летнего минимума. «Сокращение нефтяного импорта подчеркивает воздействие на мировую торговлю сланцевой нефтяной революции, — подчеркивает издание. — Прогресс в технологии гидроразрыва вывел внутреннюю добычу в США до почти 9 миллионов баррелей в сутки — самого высокого показателя с середины 80-х годов».

Как вернуть все в добрые старые времена традиционной нефтедобычи? Ответ вполне очевиден — надо сделать фрекинг невыгодным.

А чтобы сделать нерентабельными проекты по добыче сланцевой нефти в США, нужны гораздо более низкие цены на нефть, подчеркивает «Файнэншл таймс» со ссылкой на отчет Международного энергетического агентства. «Пристальный анализ предложения легкой, трудно извлекаемой нефти», как МЭА называет сланцевые запасы, «показывает, что большая его часть остается рентабельной при 80 долларах за баррель», говорится в отчете Агентства. Тем более что американским компаниям все более невыгодно добывать сланцевую нефть: рынок насыщается сырьем, цены падают, а разработка новых месторождений становится экономически нецелесообразной. Кстати, недавнее исследование техасских экспертов ситуации в отрасли показали, что в скором времени затраты на освоение таких богатств недр станут еще выше. Дело в том, что нынешняя технология имеет довольно низкую эффективность в извлечении нефти из сланца, а новые методы подобного процесса потребуют значительных вложений. С учетом всех издержек многие месторождения уже сейчас работают на грани рентабельности, и даже легкая корректировка котировок рискует сделать их неэффективными. А снижение цены нефти на еще 10 — 15 процентов способно поставить крест на американском нефтяном буме.

В этой связи примечательно мнение одного из директоров американского агентства рыночной информации «Платтс» (ведущий в мире поставщик информации об энергоносителях и металлах) Джона Кингстона о том, что в следующем году мировой спрос на добываемую ОПЕК нефть будет гораздо ниже текущего уровня добычи картеля. «Таким образом, если ОПЕК не сократит квоты, то между поставщиками начнется ожесточенная борьба за рынки сбыта. В этом случае предсказать, как низко может упасть цена на нефть, невозможно», — отметил он. А вот министерство нефти Ирана уже сейчас высказывает предположение, что цена на нефть может рухнуть до 40 долларов за баррель. И именно в случае раскола ОПЕК на несколько противоборствующих блоков. «Любое нарушение солидарности ОПЕК или ценовая война приведет к невероятному ценовому шоку», — цитирует представителя миннефти агентство «Блумберг».

Не так давно о причинах нынешней ситуации на нефтерынке высказался и президент Ирана Хасан Роухани, заявив, что резкое падение цен на нефть стало результатом «предательства», оно «политически мотивировано».

Что ж, Америки, как говорится, он не открыл, но мыслит в верном направлении. Как сказал в ноябрьском интервью ТАСС президент РФ Владимир Путин, «если занижение цены на энергоносители происходит специально, оно бьет и по тем, кто эти ограничения вводит». «Проблемы возникают, они есть и будут нарастать, ухудшая ситуацию, но не только у России, но и у наших партнеров, в том числе, у нефте- и газодобывающих стран», — констатировал он. Глава государства высказал мнение, что снижение цен на нефть «происходит из-за того, что в США начали добывать сланцевые нефть и газ». «Но какова рентабельность этой добычи?.. От 65 долларов за баррель до 83», — отметил Путин, предположив, что, «может, саудиты специально хотят „убить“ своих конкурентов…». А это, судя по всему, именно так…

Когда же все может «устаканиться»? Игорь Сечин полагает, что лет через десять. «Практически все эксперты считают, что в период 2017 — 2025 годы „потолок“ (добычи сланцевой нефти в США) будет достигнут. После 2025-го объемы добычи будут снижаться, а именно, ввиду ресурсной базы, в той степени, которая нам известна на сегодняшний день. В настоящее время добыча нефти США ускоряет падение цен на нефть, но в будущем снижающаяся добыча приведет к растущим», — сказал он в ноябрьском интервью австрийскому изданию «Ди прессе».

Однако, возможно, процесс начнется и раньше, если набирающие обороты протесты, в том числе и в США, заставят американских нефтяников прекратить разрушать экологию в угоду сиюминутным экономическим и геополитическим интересам.

Так, неправительственная организация Контроль за продовольствием и водным ресурсами, расположенная в Вашингтоне, уже трижды проводила глобальные акции протеста против варварского способа добычи «черного золота». В сентябре 2012 года они состоялись в 200 разных районов более 20 стран, в октябре прошлого года — уже в свыше 250 в 30 государствах на шести континентах. Не снизились масштабы протестов и в октябре нынешнего.

…И последнее. Добывая нефть методом фрекинга, США «нарушают структуру земной коры», и может наступить момент, «когда в результате геологических сдвигов произойдет землетрясение национального масштаба», не исключил недавно президент Венесуэлы Николас Мадуро…